理工酷

2022年01月10日发布

行业数据

锂电池：碳酸锂30.20万元/吨(9.82%)；三元622前驱体14.20万元/吨(1.07%)，磷酸铁锂前驱体2.20万元/吨(0%)；三元622正极26.55万元/吨(2.12%）；人造石墨5.15万元/吨(0%)；9μm湿法基膜1.35元/平方米(0%)；六氟磷酸锂59.00万元/吨(4.42%)。

光伏：特级致密硅料230元/千克(0%)；单晶166硅片4.95元/片(0%)；单晶PERC166电池片1.05元/W(0%)；单晶PERC组件1.88元/W(-1.57%)；镀膜玻璃3.2mm25元/平方米(0%)；EVA胶膜15元/平方米(0%)。

重点公告

德方纳米(300769.SZ)关于签订年产33万吨新型磷酸盐系正极材料生产基地项目投资协议的公告

容百科技(688005.SH)2021年度业绩预告/关于使用募集资金置换预先投入的自筹资金的公告

杉杉股份(600884.SH)公开发行股票发行情况报告书

通威股份(605117.SH)2021年度业绩预增公告

正泰电器(601877.SH)出售部分工商业分布式光伏电站项目公司股权

行情走势

电新指数指数涨幅达-7.8%，行业排名第29名。

投资建议

新能源车方面，1）拟融资688亿，本月LG新能源即将上市；2）蜂巢能源遂宁基地厂房封顶，预计明年6月投产；3）钠离子电池将进入量产时代。

新能源发电方面，1）特斯拉和隆基合作，超级工厂使用对方产品；2）三部委发文力挺农村风电光伏建设，优先规划大基地及分布式项目；3）工信部等联合印发《智能光伏产业创新发展行动计划（2021-2025年）》；4）安徽晶科8GWTOPCon电池片产线全线贯通。

投资策略：我国新能源汽车已由政策引导转变为消费驱动模式。放眼全球，2020年欧洲市场爆发，2021年中国实现跨越式增长，2022年美国有望成为新增主力军。叠加储能、3C、两轮车和电动工具领域，锂电池需求井喷，资源、材料端价格步步攀升。双碳目标为可再生能源提供长期确定性指引，新能源从集中式发展向集中式分布式并举的模式转变。2022年光伏行业拥抱硅料降价周期，产业链价格将逐步回归合理区间。锂电看好电池龙头以及海外拓展新客户和供需偏紧议价能力强的材料厂商；光伏建议把握“逆变器、一体化、辅材”三条主线；电网关注储能、配网、特高压、信息化系统等；此外，风电、氢能、核电也值得关注。

核心推荐标的：宁德时代、亿纬锂能、当升科技、恩捷股份、隆基股份、通威股份、阳光电源、国电南瑞、明阳智能、汇川技术。