理工酷

2022年03月01日发布

行业数据

锂电池：碳酸锂46.40万元/吨(3.57%)；三元622前驱体15.70万元/吨(0.64%)，磷酸铁锂前驱体2.20万元/吨(0%)；三元622正极36.6万元/吨(7.65%）；人造石墨5.15万元/吨(0%)；9μm湿法基膜1.42元/平方米(0%)；六氟磷酸锂59.00万元/吨(4.42%)。

光伏：特级致密硅料248元/千克(0.4%)；单晶166硅片5.45元/片(1.87%)；单晶PERC166电池片1.1元/W(0%)；单晶PERC组件1.85元/W(0%)；镀膜玻璃3.2mm25元/平方米(0%)；EVA胶膜13.5元/平方米(0%)。

重点公告

博力威(688345.SH)/嘉元科技(688388.SH)/天奈科技(688116.SH)/晶科能源(688223.SH)/固德威(688390.SH)/海优新材(688680.SH)/中信博(688408.SH)/派能科技(688063.SH)/禾迈股份(688032.SH)/天合光能(688599.SH)2021年度业绩快报公告

亿纬锂能(300014.SZ):关于签订《新能源电池全产业链项目合作协议》的公告

联泓新科(003022.SZ)关于EVA装置扩能改造的公告

行情走势

电新指数指数涨幅达4.0%，行业排名第1名。银河股票池年初至今绝对收益-12%，相对收益-1.83%。

投资建议

新能源车方面，1）新能源汽车补贴将于2022年底终止；2）东风公司率先开始量产固态电池；3）发改委发文：到2025年满足2,000万辆电动汽车的充电需求；4）宁德时代＆三一重工推换电重卡；5）立讯精密将与奇瑞组建合资公司，共同生产新能源汽车。

新能源发电方面，1）《“十四五”新型储能发展实施方案》出炉；2）隆基硅片涨价，电池成本上涨5分/W，通威电池片价格最高涨幅1.83%；3）国网董事长：增强电网输送能力、大力发展储能；4）南方电网新兴业务“十四五”发展规划发布；5）国家电网高端输电技术首次进入欧洲；6）LG将停止光伏电池板业务。

投资策略：电新板块估值目前已回落至低位，建议积极布局。1）锂电：国内补贴延续，海外市场边际改善，预计2022年电动车维持高景气度从而拉动锂电池需求，推荐电池龙头宁德时代、亿纬锂能等；材料环节建议把握2条主线：海外拓展新客户，推荐当升科技、中伟股份、科达利等；供需偏紧议价能力强，推荐恩捷股份、德方纳米、杉杉股份、中科电气、天奈科技等。2）光伏：国际局势动荡，俄乌战事升级，摆脱了对于石油、天然气等传统资源的束缚，新能源价值凸显。2022年光伏行业拥抱硅料降价周期，建议把握“逆变器、一体化、辅材”三条主线，推荐隆基股份、晶澳科技、阳光电源等。3）储能：能源转型的关键一环，推荐派能科技、锦浪科技、禾迈股份等。4）电网：“稳增长”背景下，顺应新能源大发展，电网迎来黄金发展期。电力新基建将在十四五期间稳步推进，电网数字化转型将深度拥抱新技术、新模式。重点推荐在信息化自动化领域拥有明显壁垒的国网旗下龙头国网信通和国电南瑞等。