理工酷

2021年09月22日发布

行情回顾及估值： 上周申万计算机板块下跌2.87%， 跑赢沪深300指数0.28个百分点， 在申万28个行业中排名第13名； 板块本月下跌0.40%， 跑输沪深300指数1.45个百分点， 在申万28个行业中排名第18名； 板块年初至今下跌6.46%， 跑赢沪深300指数0.36个百分点， 在申万28个行业中排名第20名。 上周板块周涨幅前三个股分别为金现代、 朗玛信息和新智认知， 涨幅分别达17.70%、 8.61%和7.05%。 估值方面， 截至9月17日，申万计算机板块PE TTM为46.93倍。

计算机行业周观点： 计算机行业整体估值性价比正逐步凸显， 建议重点关注高景气、 具备成长确定性的细分领域， 如网络安全、 证券IT、 人工智能、 云计算等。 标的上建议关注景气细分板块具备核心竞争力、 估值相对合理的相关标的。 网络安全： 奇安信-U（ 688561） 、 启明星辰（ 002439） 、 绿盟科技（ 300369） 等； 证券 IT： 恒生电子（ 600570）等； 人工智能： 科大讯飞（ 002230） 、 大华股份（ 002236） 、 海康威视（ 002415） 等； 云计算： 广联达（ 002410） 、 用友网络（ 600588） 、 宝信软件（ 600845） 等。

风险提示： 政策变动； 宏观经济波动影响下游产品需求； 技术推进不及预期； 行业竞争加剧等