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2021年07月19日发布

重点推荐康复医疗设备、锂电设备、半导体设备、面板设备、光伏设备等：翔宇医疗（688626）、先导智能(300450)、迈为股份(300751)、奥普特(688686)、华峰测控(688200)、源创(688001)、柏楚电子(688188)、中控技术(688777)、极米科技(688696)、新益昌（688383）等。

重点行业动态：中芯绍兴成功量产8英寸晶圆，小鹏港股上市。1）中国工程机械工业协会发布2021年6月挖掘机销量数据，2021年6月销售各类挖掘机23100台，同比下降6.19%；其中国内16965台，同比下降21.9%；出口6135台，同比增长111%。国内销量下滑，我们认为主要是受去年高基数及售价上调的影响。2）2021年6月全国工业机器人产量为36383套，1-6月累计产量为173630套，同比增长为69.80%，“机器换人”趋势越发明显。

重点推荐：能够提供整线交付的优质动力锂电设备企业利元亨。1）国内企业方面，宁德时代、比亚迪、国轩高科、亿纬锂能、中航锂电、蜂巢等厂商合计规划总产能突破1000GWh；国外企业方面，LG化学、三星、松下、SKI规划总产能突破500GWh，新一轮产能扩张帷幕已开启；2）从消费锂电到动力锂电，利元亨绑定蜂巢新能源，动力锂电设备在手订单充足。3）利元亨能够提供从单机到整线交付，技术实力雄厚。我们持续重点推荐。投资建议：1）推荐康复医疗设备龙头翔宇医疗。2）锂电检测成为机器视觉新增长点，关注全产业布局企业奥普特。3）锂电设备下游空间大，设备公司确定性强，推荐先导智能、利元亨。4）关注优质面板设备企业华兴源创、新益昌。5）推荐激光切割控制系统龙头柏楚电子。6）HIT有望成为下一代主流电池片技术，推荐迈为股份。7）其他关注：华峰测控、绿的谐波、极米科技等。（注：翔宇医疗、柏楚电子、中控技术、华峰测控分为华西机械与医药、中小盘、计算机、电子团队联合覆盖）。

风险提示：经济增长波动加大；相关企业订单获取不及预期等。