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2021年09月22日发布

市场回顾：本周（9.13-9.17），沪深300指数下跌3.14%，计算机指数下跌2.87%。

周观点：关注网络安全板块

（1）工信部发布关于加强车联网网络安全和数据安全工作的通知

2021年9月15日，工信部发布关于加强车联网网络安全和数据安全工作的通知，在网络安全和数据安全基本要求、加强智能网联汽车安全防护、加强车联网网络安全防护、加强车联网服务平台安全防护、加强数据安全保护、健全安全标准体系等六方面提出17项具体要求。

（2）车联网渗透率持续提升，网络和数据安全是底线

根据《中国互联网发展报告（2021）》，2020年我国智能网联汽车销量为303.2万辆，同比增长107%，渗透率保持在15%左右。预计到2025年，我国L2、L3级智能网联汽车销量将占全部汽车销量的50%。与手机一样，汽车联网的同时，也会带来网络和数据安全的问题。网络方面，涉及在线升级、远程控制、车车交互（V2V）、车与基础设施通信（V2I）等；数据方面，涉及驾乘人员信息、车辆位置、车内外环境等信息。不同的是，汽车安全问题的风险水平更高，网络和数据安全是车联网的底线。

（3）政策持续加码，行业景气上行

在全球范围内，随着车联网的快速发展，关于汽车安全的规划和标准持续出台。国内方面，8月以来，国家先后出台《汽车数据安全管理若干规定》、《关于加强智能网联汽车生产企业及产品准入管理的意见》等意见和规定，从行业标准、准入标准、管理要求等方面做出要求，政策力度持续加大。汽车安全涉及汽车行业全链条，考虑到汽车行业的特殊性，预计法规的强制性将越来越强，且涉及准入前和量产后两个层面，我们判断汽车安全行业景气上行具有较强的确定性，建议重点关注网络安全和数据安全厂商。

投资建议：

（1）产业互联网：推荐国联股份、中控技术、中望软件、鼎捷软件、宝信软件、赛意信息、深圳华强、朗新科技等，其他受益标的爱科科技、霍莱沃、容知日新。

（2）网络安全：推荐安恒信息、深信服、绿盟科技、奇安信、美亚柏科、启明星辰、迪普科技、拓尔思等，其他受益标的信安世纪、天融信、中孚信息、三六零等。

（3）云计算：推荐金山办公、用友网络、广联达、福昕软件、泛微网络、致远互联、万兴科技，其他受益标的浪潮信息、新开普、石基信息。

（4）军工信息化：推荐航天宏图、中科星图、淳中科技。

（5）智能网联汽车：推荐道通科技、中科创达；其他受益标的包括锐明技术、德赛西威、千方科技。

（6）金融IT：推荐恒生电子，其他受益标的包括顶点软件、同花顺、金证股份、长亮科技、宇信科技。

风险提示：政策落地不及预期；企业IT支出缩减；人才流失风险。